Criza economica, editia Lehman Brothers…
1999, Islanda.O tara fara datorii, cu un foarte inalt nivel de trai si un sistem bancar foarte solid.O tara linistita, un model de
proteste in Islanda
economie si societate.Anul 2000.Guvernul islandez dereglementeaza piata bancara, permitand bancilor islandeze sa intre pe pietele de capital mondiale.Rezultatul?!In cinci ani, primele trei banci ale tari, au imprumutat, de piata de capital …120 miliarde $, de trei ori PIB-ul Islandei, in conditile in care, pana in anul 2000, bancile islandeze nu lucrau in afara tarii!
Banii au fost introdusi in sistem, imprumuturi imense au fost acordate si pretul caselor a crescut de doua ori , practic peste noapte.Deasemenea, bancile islandeze s-au lansat in speculatii bursiere, investind banii economist de cetatenii pe Wall Street.In 2008 mare parte din economiile populatiei s-au…evaporate, iar somajul a crescut de trei ori!
Septebrie 2008, Lehman Brothers…s-a prabusit, urmata imediat de cel mai mare asigurator din lume AEG, iar CRIZA a fost declansata!Dar ce a generat o criza majora intr-o tara, SUA, moderna si serioasa?!
Pana in 1981 sistemul financiar american era foarte bine reglementat, in sensul ca nu erau lasate sa se amestece apele.Mai pe romaneste, bancile comerciale, cele care dadeau imprumuturi si tineau economiile oamenilor, nu aveau voie sa faca investitii riscante pe piata de capital.Iar bancile de investitii, gen Lehman Brothers,Merryll Lynch, etc, nu aveau voie sa atraga economiile populatiei.In esenta riscul era despartit de economii.Bancile de investitii faceau pariuri si plasamente riscante, dar numai pe banii lor.
Insa din 1981 a inceput o campanie, puternic sustinuta de bancile de investitii, pentru liberalizarea sistemului bancar.Rezultatul a fost explozia creditelor si investitilor la Bursa.Oamenii care toata viata lor lucrasera in fabrici si pe santiere au devenit investitori pe bursa, despre care habarnuaveau ceva, riscandu-si astfel fondurile de pensie si ipotecile pe case.
Astfel instrumentul preferat de banci pentru a face banii a devenit CREDITUL IPOTECAR!!!Dar nu orice credit si nu oricum.Ca sa poti sa pacalesti pe cineva si sa-i iei banii, trebuie macar sa-i oferi un gunoi intr-un ambalaj frumos.Si asa a aparut DERIVATUL, sau CDO.In esenta o simpla schema piramidala si o escrocherie ieftina, care ar fi putut fi demontata de autoritati in cateva ore, a facut ravagii in toata economia mondiala.Pentru ca Guvernul SUA, cel care ar fi trebuit sa-si apere cetatenii, a fost mana-n mana cu marile companii bancare, multi inalti oficiali primind posture foarte bine platite, in industria banacara, dupa ce au plecat din guvern.
Dar ce este in esenta un derivatesi de ce este atat de nociv ?!Derivatele, sau CDO, sunt de fapt vehicule purtatoare de dobanda, produse de economisire pe termen mediu si lung.Prezentate ca fiind foarte sigure prin impartirea riscurilor, au fost recomandate halucinant de mult , tuturor celor care aveau ceva bani pusi de o parte.
In esenta, sistemul are la baza industria imobiliara si se bazeaza pe CREDITUL IPOTECAR, considerat ca fiind printre cele mai sigure imprumuturi, mergand pe idea ca oricine il va plati, pentru a nu ramane fara casa.Toate bune si frumoase…DAR!!!
Sistemul clasic al creditului ipotecar are la baza o relatie clasica si sanatoasa intre banca creditoare(cea care da banii) si clientul sau(cel care ia banii si gireaza cu casa cumparata).Inainte bancile erau foarte atente cui dadeau credite ipotecare, deoarece un astfel de imprumut se ramburseaza in 20-30 de ani, astfel banca verifica cu multa atentie situatia financiara a clientului sau pentru a nu pierde bani.
Plecand de aici, de la soliditatea acestui tip de credit si de la imaginea, in randul oameniilor, cum ca creditul ipotecar este foarte sigur, s-a creat escrocheria.
In noul system, banca creditoare da imprumutul, apoi vinde ipoteca unei banci de investiti.Aceasta la randul sau , cupleaza creditul cu alte tipuri de datori.Unele pe termen mediu(credit de consum, pentru achizitia unui automobil)si unele pe termen scurt si FOARTE RISCANTE( carduri de credit si impruturi tip “credit cu buletinul”).Toate sunt amestecate si este scos un nou instrument de economisire numit DERIVAT sau CDO.Enorma problema a acestui tip de instrument este , care alta decat…LACOMIA…
Pentu ca cei care fac bani, vor vrea mereu mai multi!Cum sa faci mai multi banii altfel decat sa vinzi cat mai mult.Toata industria bancara traieste practic din comisioane generate de vanzari.Cu cat vinzi mai mult, cu atat castigi mai mult! Asa ca, in goana dupa profit, bancile au inceput sa acorde imprumuri ipotecare absolute oricui vroia.Si daca tu stiai ca nu poti plati, ei tot vroiau sa-ti dea bani.Orice prudent a disparut, pentru ca bancile creditoare, cele care dadeau imprumutul, nu riscau nimic, ele vanzand apoi ipoteca rapid unei banci de investitii, care la randul ei vindea imprumutul, sub forma de derivate, populatiei pentru economisire.Astfel principala piedica in calea dezastrului si anume garantia ca banca a verificat la sange inainte de a da imprumutul, s-a topit.Pe nimeni din industria bancara nu mai interesa bonitatea financiara a clientului, atat timp cat riscul era asumat de cuparatorul final al derivatului…
Frumusetea sistemului, daca pot spune asa, este ca bancile de investitii, plateau la randul lor agentiile de rating, gen Moody’s, sa evalueze derivatele…si invariabil rezultatele erau foarte bune.Multe astfel de CDO erau avaluate cu AAA, adica cel mai bun calificativ posibil…Adica “ sa manace si gura lor ceva “!
Un efect colateral foarte nociv a fost si cresterea masiva a pretului in imobiliare.Case, terenuri, etc au expoldat practic in cativa ani, ca apoi sa se prabuseasca dramatic in cateva luni.Iar dezastrul a venit atunci cand restantele la
orase de corturi, in California
creditele acordate prosteste sau acumulat si nu au mai putut fi acoperite…
Datorita pierderilor enorme, Guvernul American a intervenit pentru a salva…bancile.Aceste au primit fonduri in valoare de sute de miliarde $, pentru redresare, sau redresat, nimeni nu a patit nimic.Iar pierderile sunt de fapt acoperite de populatia de rand, care si-a pierdut si slujba, si casele, si economiile.Pentru ce pe oamneii de rand nu i-a salvat nimeni.Ei au fost cei care au platit si cei carora li s-au furat banii.Pentru ca bancile nu produc bani, oamenii produc prin munca, bancile doar ii fura…Adica nu le-au pierdut, doar ca acum sunt in alte buzunare…Practic cam aceeasi schema ca si la precedent criza, cea din 1927-1933, dar bineinteles cu alti actori si alti fraieri!
In esenta pierderile accumulate din derivate s-au cam dus in pierderea economiilor oamenilor obisnuiti, deoarece marile banci stiau ce urmeaza de ceva timp si numai cumparau astfel de instrumente.Dimpotriva, scapau de ele in regim accelerat, sfatuindu-si clienti sa cumpere cat mai multe.Ca de obicei totul s-a incheiat cu aducerea cetateanului onest in sapa de lemn.La fel ca in “33!
Criza in Romania…
Criza la noi a fost un pic diferita si are cauze pur dambovitene!Derivatele si alte marafeturi bancare nu ne-au afectat direct.Problemele, la noi , au fost in esenta doua!
1.Imbecilitatea si incapacitatea politicienilor de a administra tara!Retineti!!!Nu spun coruptia!Coruptie este peste tot, dar in afara, aia desi fura , isi mai fac si treaba.Ai nostril sunt doar hoti si foarte prosti.Adica in perioada 2004-2008, guvernul Tariceanu a avut crestere economica continua.Ce a facut guvernul? Ce investitii a generat?! Pai…nimic.In patru ani, idiotul de Tariceanu, nu a construit nimic, nu folosit bani pentru investitii ci pentru cresteri de pensii si salarii, pentru achizitii halucinante(masini, mobilier, etc).Dar nu construit nici macar 100km. de autostrada.Pur si simplu a aruncat banii pe geam si pe spagi de partid, fara, insa sa ramana nimic in urma lui.Actualul guvern, la fel de imbecile ca precedentul, nu este in stare nici macar sa ia banii gratuiti pe care UE ni ofera…
2.Cresterea economica bazata pe specula.In esenta “dezvoltarea economica” a Romaniei, in perioada de boom economic, nu s-a bazat pe o economie serioasa, ci pe speculatii imobiliare(gen Becali) si pe credite cu buletinul.Adica banii aruncati pe consum, in general pe importuri, care nu aduceau nimic economiei romanesti.Deficitul de cont curent a explodat, practic traiam mai bine decat ne permiteam, alimentati fiind de banii din exterior.Investitii de portofoliu(speculatii), banii trimisi acasa de romanii plecati in Europa.Si bineinteles exporturile catre pietele occidentale.Odata robinetul cu bani inchis si criza declansata in Europa, Tara a intrat in recesiune, piata interna si structura economica neputand sa faca fata singura crizei economice.
In fapt, Romania este o tara care depinde prea mult de piata externa si fondurile venite din exterior, incapabila sa-si sustina singura cheltuielie interne.Fara investitii serioase in infrastructura, fara reformarea administratiei de proasta calitate, fara un invatamant care sa produca si altceva decat idiotii cu diploma, viitorul se arata foarte nesigur pentru noi.Solutii sunt si sunt foarte la indemana!
Dezvoltare prin parteneriat public-privat, adica vine compania care face autostrada cu bani, o face si apoi o administreaza, prin taxare, pana isi recupereaza investitia.Asta inseamna mii si mii de locuri de munca, dezvoltarea industriei locale si dezvoltarea intregii economii, prin dezvoltarea unei infrastructure decente.Se mai pot atrage banii de la UE , etc.Problema unei astfel de abordari, este ca nu prea iese spaga.Banii de la UE sunt foarte bine verificati, iar privatul nu are de sa dea spaga, daca autostrada este a lui…Un singur an si un guvern format din studentii de anul II, ar pune tara pe picioare.Adica Teorie Economica clasica, retete cunoscute si sigure!De ce nu merge?!In principal datorita incompetentei politicenilor romani, a imbecilitati crese da care dau dovada…
Asadar …criza economica pe intelesul tuturor.Pe la TV ni s-a explicat in termeni savanti si foarte elaborate…ca de fapt cineva ne-a sparlit bani.Un fel de Caritas, in fapt acelasi principiu, nimic altceva decat o escrocherie ieftina si mizerabila!Dar stimati analisti au “uitat” sa explice in doua cuvinte cine a profitat de pe urma crizei si cine a fost pedepsit!Pedepsit…nimeni din cei vinovati, ei doar au castigat, noi am fost pedepsiti si inca mai suntem…
Pentru ca raul nu a trecut.Urmarile acestui enorm JAF, abia urmeaza…
Efectele actuale si viitoare ale acestui dezastru finaciar si economic, poate, intr-un alt articol!
RomaniaMilitary 
Din cate se vede, criza o sa fie in forma de W, asa ca in Romania o sa mai dureze .
Mai repede in „U”.Sa ne ferasca Al de sus de „W”….
Pai daca Romania o sa fie condusa tot de Traian Basescu si U(E)mil Boc, criza o sa fie in forma de WW.
Din pacate, noua criza o sa ne dea peste cap .
Daca va fi inca o criza…va fi extrem de rau.Economia este inca slabita si consumul nu si-a revenit.O criza prelungita va avea repercusiuni sociale majore si nu refer la tulburari!
in opinia mea, vom avea o recuperare lenta in SUA.
ceilalti vor sta mai bine sau mai rau, dupa cum si-au asternut – va fi un mixed picture.
Canadienii merg foarte bine acum, Europa de Nord la fel, insa sunt destule zone care merg foarte prost.
Romania atarna de un fir de par, cum se zice stam cu rahatul pana la gat si sa speram ca nu mai creste nivelul – dezindustrializarea, accesul complicat la finantare in caz de ceva nasol in Europa, anul electoral, prostiile posibile ale guvernantilor, consumul la pamant, coruptia, etc. Sa speram ca nu picam in prapastie, pentru ca ar fi extrem de nasol pentru milioane de romani. Nici cei bogati nu vor sta prea linistiti pentru ca ar creste criminalitatea – si ei vor fi o tinta pana la urma.
Ma pricep la economia SUA dar nu sunt specializat pe ea! Mar interesa o radiografie din interior…
tipic, in SUA, crizele economice care au fost cauzate de crize financiare grave au fost urmate de „slow recovery” pe termen foarte lung.
somajul va creste sau se va bloca la acest nivel de 9.2 la suta, consumul nu se poate dezvolta in conditiile astea de insecuritate economica, asta slabeste economia.
colac peste pupaza, de data asta avem si o criza a datoriilor publice, criza in Europa, criza si in UK si in SUA, dar si niste zone bune – Asia, Turcia, Europa de Nord, Canada, Brazilia.
concluzia e ca suntem in unchartered territory. orice se poate intampla – sa izbucneasca o criza si mai mare, sau sa continue o recuperare agonizant de inceata, dupa cum a zis Geitner.
SUA tocmai se gandira sa le bage o taxe vecinilor din NAFTA, in special canadienilor .
Pingback: Criza economica 2012 « RomaniaMilitary